郭树清：对金科巨头采取特殊的创新监管办法

受益于宽松的监管环境和金融业转型强烈市场需求，金融科技公司近些年快速发展，同时也大幅提升了中国金融行业的数字化水平，部分金融科技公司依托集团互联网生态等优势，逐步成长为金融科技巨头。

光大银行金融市场分析师周茂华指出，金融科技巨头掌握大量数据信息、资金实力雄厚，业务创新活跃，能成为行业金融创新的“领头羊”，这些企业在、提升金融服务效率、支持实体经济方面起到较好的效果，但近年在实践中也暴露出野蛮生长的金融创新、无序加杠杆等，容易滋生局部系统性风险，这种新型金融企业对于监管带来一定挑战，如何平衡好防范金融风险与包容创新，目前在这方面监管没有完整经验可借鉴，需要我国监管部门进一步探索。

零壹研究院院长于百程表示，监管专门针对金融科技巨头提出监管思路，反映出在蚂蚁集团延期上市事件的各方讨论中，监管方对于金融科技巨头监管有了新的认识，并且可能会出台专门的创新监管办法。

正如于百程所言，蚂蚁集团延期上市事件至今仍牵动市场神经。11月3日，上交所及港交所突发公告：暂缓蚂蚁上市，而此前一日，蚂蚁则被央行、银保监会等四部门罕见联合约谈。

“从防风险和防垄断的角度，针对金融科技巨头的监管重点和一般金融科技公司并不同，当然，中国已取得的金融科技领先优势着实不易，创新监管也是为了发展，并将采取包容审慎原则。”于百程如是说。

央行拟修订银行间债券市场债券交易流通有关公告

11月30日，央行发布消息称，为便利市场主体，积极回应市场诉求，进一步优化债券交易流通机制安排，提高银行间市场债券交易流通效率，央行起草了《修订银行间债券市场债券交易流通有关公告（征求意见稿）》，现向社会公开征求意见。

随着金融科技不断创新，如何平衡发展与防范风险对监管部门提出了更大的挑战。从监管部门的最新表态来看，郭树清指出，“十四五”时期我国金融监管改革任务更加艰巨。必须坚守以人民为中心的根本立场，强化底线思维，提高金融监管的透明度和法治化水平。在此基础上，健全风险预防、预警、处置、问责制度体系，持续完善权责一致、全面覆盖、统筹协调、有力有效的现代金融监管体系。

郭树清表示，对于各种“无照驾驶”的非法金融活动，管理和整治的主体责任都在地方。

他指出，在支持金融创新的同时，要严防垄断、严守底线、维护市场秩序，促进公平竞争。全力保护消费者合法权益，坚决打击非法集资、非法吸储和金融诈骗，对各种违规变相投融资活动保持高度警惕，切实维护人民群众的财产安全和社会稳定。

针对提高金融监管透明度和法治化水平，郭树清指出，监管制度要覆盖所有金融机构、业务和产品，对各类金融活动依法实施全面监管。借鉴金融稳定理事会和巴塞尔委员会改革成果，强化资本充足、监督检查和市场约束等要求，抓紧补齐制度短板。

中国人民银行行长易纲在《建议》辅导读本中发表《建设现代中央银行制度》一文中进一步强调，要健全金融风险防范、预警、处置、问责制度体系。完善宏观审慎管理体系，加强对系统重要性金融机构、金融控股公司与金融基础设施统筹监管，逐步将主要金融活动、金融市场、金融机构和金融基础设施纳入宏观审慎管理。

在周茂华看来，监管的最新表态进一步释放出了金融监管全覆盖，避免监管真空地带，在支持创新的同时，严防垄断，把握好创新边界，全力保护消费者合法权益的信号意义。